2015年以来，小贷公司面临着经济下行压力增大、互联网金融平台崛起、市场竞争加剧、坏账攀升、优质客户难寻等一系列发展瓶颈，经营环境较前几年更为严峻。在此背景之下，部分小贷公司因经营难以为继，陆续退出市场，而现存的公司也面临着转型与生存难题。今年上半年，小贷公司行业经营情况如何？未来又将何去何从？

　　今年上半年，小贷公司行业不论是机构数量还是贷款规模，增速均大幅放缓。根据央行公布的《2016年上半年小额贷款公司统计数据报告》，截至2016年6月末，全国共有小额贷款公司8810家，较去年同期的8951家净减少141家；贷款余额9364亿元，较去年同期的9594亿元下滑2.4%。此外，实收资本规模也有所下降，截至今年上半年，行业实收资本8379.2亿元，而在去年同期这一数据为8443.25亿元。

　　从公布的31个省市数据来看，与2015年年末相比，6省市的小贷公司数量在上半年“无增无减”，17个省市的小贷公司数量出现了负增长。 此外，在行业经营普遍萧条的背景下，西部省市保持缓慢发展，各省市小贷公司仍呈现地区间发展不均衡的情况。江苏、辽宁、河北的小额贷款公司数量占据前三甲，分别为634家、580家、457家。

　　不可否认，传统的小贷公司步入转型发展期，经营压力陡增，而在“互联网+”以及科技金融热潮席卷下，小贷公司开始瞄准“双创”科技型企业与团队，在促进科技与金融相融合的同时，也帮助自身走出困境，寻求广阔的发展空间。今年上半年，科技型小贷公司悄然兴起，目前成都已有6家科技小贷公司在上半年陆续获批成立。除成都外，南京金融办也在积极牵头探索设立科技小额贷款公司，服务省内创新创业企业以及小微企业。根据招投标规定，新设科技小额贷款公司的最低注册资本金为10000万元人民币，且首次验资到位资本金应占注册资本金50%（含）以上，而典当、担保、理财类企业不得作为主发起人参与发起设立小贷公司。

　　毕马威在近期发布的《经济下行环境中小额贷款公司的困境与应对》（以下简称《报告》）中指出，当前的小额贷款公司面临五个方面的困境，包括经济下行压力大、业务经营监管限制发展、运营资本压力较大、信用风险管理能力薄弱以及行业竞争激烈。 针对风控薄弱问题，小贷公司可以运用自身金融科技技术或与外部征信机构合作提升信用风险管理能力。

　　而从融资层面来看，不良贷款的上升导致资金周转困难，行业资本运营效率低，融资困难也限制了小贷公司的发展与规模的扩大。目前已有数十家小贷公司通过上市尝试从资本市场进行融资。公开资料显示，尚未有小贷公司登陆A股市场，而在今年1月，监管层也叫停了类金融企业挂牌新三板，在此之前，行业中共有46家小贷公司在新三板登陆。

　　对于小贷公司该向何处转型，《报告》建议，一方面可以考虑“大而全”的发展模式，以金融集团方式发展不同的业务板块，如金融租赁、保理、金融咨询服务等业务，通过资源整合创造新的盈利模式；另一方面，可以考虑“小而美”的发展模式，趋向微小信贷业务，针对不同客户群体提供小额分散的授信服务。